Mr Chan is a Certified Public Accountant. He is a former President of the Hong Kong Institute of Certified Public Accountants. Before joining the Government, Mr Chan held a number of public service ...

Black-Scholes公式具有怎样的优势和缺陷？ 它对期权交易带来哪些影响？ 一览： 50年前，Fischer Black和Myron Scholes共同描述了一种判断看涨期权价格的方法。 基于动态套期保值策略的Black-Scholes公式使期权交易的风险控制成为可能，从而促进了衍生品市场的发展。

Black-Scholes-Merton（BSM）期权定价模型是一种用于计算欧式期权价格的数学模型，由费雪·布莱克（Fischer Black）、米伦·舒尔茨（Myron Scholes）和罗伯特·默顿（Robert Merton）于1973年共同提出。 期权知识来源：财顺期权 该模型是基于以下假设： 1.市场是完全有效的，即不存在套利机会； 2.股票价格的变化 ...

Black-Scholes模型 期权合约的定价过程其实是相当机械的。 众所周知，Black-Scholes模型对期权定价与对冲有着非常重要的作用，同时投资者和交易所也使用这一模型来确定希腊值（the greeks）或计算期权和其他投资组合中的δ，Vega，θ，γ等偏导数。

Peking University, July 3, 2013: Myron S. Scholes, 1997 Nobel Laureate in Economics, paid a visit to the Guanghua School of Management recently, sharing his knowledge of financial economics and giving ...